广慧并购专业顾问案例：某电缆企业近10亿成功出售给大型装备集团

近日，广慧并购集团（以下简称广慧并购）担任某电缆企业财务顾问，协助公司出售给某电力装备集团。本次交易完成后，收购方将进一步完善电缆产业链布局，补齐高端产品短板，提升盈利能力，优化业务结构。 

广慧并购担任本次交易的卖方独家财务顾问，在交易落地过程中提供了专业的财务顾问服务。

1、交易背景

收购方致力于为全球能源事业提供绿色清洁解决方案，是国家级高新技术企业集团和我国大型能源装备制造企业集团。集团培育了以清洁能源资源为基础，输变电高端装备智造、硅基新能源、铝基新材料“一高两新”三大国家战略性循环经济产业链。收购方自有电线电缆已有近60年的制造经验，尽管收购方在电缆领域已具备较强实力，但存在明显短板：缺乏核电电缆等高端特种电缆产品。

标的公司是一家专业生产电线电缆的企业，核心优势在于核电站用1E级K1、K3类电缆、500kV超高压交联电缆等高端产品，产品线涵盖20多个系列，覆盖500kV及以下全系列超高压、中低压电力电缆，并专精于核电、轨道交通、风能、光伏等高技术含量特种电缆。产品广泛应用于国家电网、中国南方电网、中石油、中石化、冶金、新能源、核电站、铁路轨道交通等系统，先后为国内外多个重点工程配套，产品质量和服务受到用户一致好评。公司生产设备性能先进，检测能力完备，先后从欧美国家引进先进的高压VCV、CCV电缆生产线和检测设备，技术装备和工艺控制水平在行业位于前列。

通过本次交易，收购方快速获得了核电电缆等高端产品的生产能力，填补了自身在核电电缆高端产品领域的空白，形成了"变压器+超高压电缆+特种电缆"的完整产品矩阵，具备为电力建设项目提供一站式解决方案的能力。同时，收购方在交易完成后将进一步优化其组织架构，通过市场、管理、技术、营销等资源整合，快速提升公司线缆产品产能，提升公司盈利能力，进一步增强公司市场竞争力。

2、广慧并购服务内容

本次交易属于同行业横向并购，但收购方与标的公司的产品依然存在互补，为交易的顺利推进奠定了良好的基础。广慧并购针对收购方在尽调后发现的问题，与收购方沟通合理的解决方案，并及时协调标的公司为收购方安排上下游走访调研及补充材料提供。在多轮的商业谈判过程中，广慧并购本着“合规、公平、共赢”的原则，协助双方设计合理的交易方案，同时也为标的公司的股东争取了应有的利益。在双方就协议达成一致后，广慧并购为标的公司完成核心交割条件提供了专业的意见和持续的服务，直至交易顺利完成交割。

并购的本质是“联姻”。广慧并购作为本次交易的“媒人”，衷心祝愿双方在市场、管理、技术、营销等方面的资源整合后，产生1+1>2的协同效应，携手创造更加美好的未来！